Peste 100 de trilioane de dolari în avere vor fi moștenite

O versiune a acestui articol a apărut pentru prima dată în buletinul informativ Inside Wealth al CNBC cu Robert Frank, un ghid săptămânal pentru investitori și consumatori cu valoare netă ridicată. Înscrieți-vă pentru a primi edițiile viitoare livrate direct în căsuța dvs. de e-mail. Se preconizează că peste 100 de trilioane de dolari în averea familiei vor fi transmise ca parte a celui mai mare program de transfer de avere din istoria SUA, potrivit unui nou raport. Având în vedere că averea personală s-a dublat în ultimii 12 ani și mai multă bogăție concentrată în vârf, în special în rândul baby boomers-ului mai în vârstă, cascada financiară este de așteptat să se accelereze în următorii ani. Potrivit unui raport al Cerulli Associates, se preconizează că 124 de trilioane de dolari vor fi transferați membrilor familiei și organizațiilor caritabile până în 2048. Din această sumă, 18 trilioane de dolari vor merge către organizații de caritate și 106 de trilioane de dolari vor merge familiilor și moștenitorilor. O mare parte va veni de la cei bogați: aproximativ 62 de trilioane de dolari vor veni de la cei mai bogați 2% dintre americani sau cei cu o avere netă de peste 5 milioane de dolari. În timp ce cele mai mari predări sunt încă la un an sau doi distanță, se estimează că aproximativ 2,5 trilioane de dolari sunt transmise în prezent generației următoare și soțului în fiecare an, se arată în raport. Profiturile anuale vor crește la 3 trilioane de dolari pe an până în 2030, 4 trilioane de dolari pe an până în 2036 și, în cele din urmă, vor crește la peste 5 trilioane de dolari pe an. „Acest lucru se întâmplă deja”, a spus Chayce Horton, analist senior la Cerulli Wealth Management. Pe măsură ce mai multe femei, Millennials și Generația Z sunt gata să se alăture rândurilor noilor bogați, fața bogăției americane este gata să sufere cea mai radicală transformare din ultimele decenii, cu implicații uriașe pentru gestionarea averii, bunuri de lux, colecții și filantropie. Femeile vor câștiga din ce în ce mai multă bogăție în următorii ani. Cerulli a spus că 54 de trilioane de dolari vor fi transferate soților, dintre care majoritatea sunt femei. Acest „transfer orizontal”, în care un soț moștenește mai întâi avere și apoi o transmite generațiilor mai tinere, va fi deosebit de important în următorul deceniu. Din punct de vedere demografic, Generația X va fi cei mai mari beneficiari în următorul deceniu. Se preconizează că generația X va moșteni 14 trilioane de dolari până în 2034 și 39 de trilioane de dolari până în 2048. Millennials vor prelua stafeta moștenirii în jurul anului 2038 și se așteaptă să moștenească 46 de trilioane de dolari în următorii 25 de ani. Urmează generația Z, care va livra 15 trilioane de dolari în același interval de timp. Estimarea bogăției moștenite, în special de-a lungul deceniilor, este atât o artă, cât și o știință. Tendințele actuale în ceea ce privește valorile activelor, moștenirile, contribuțiile caritabile și longevitatea și ratele de cheltuieli ale persoanelor bogate pot varia. Rămâne de văzut dacă marele transfer de avere va fi la fel de profitabil pentru moștenitori (și pentru industria de planificare a averii) așa cum este anunțat. Până acum, estimările și prognozele au crescut. Previziunea anterioară a lui Cerulli cu privire la Marele Transfer de Avere din 2021 a fost că un total de 84 de trilioane de dolari în avere va fi transferat în 25 de ani. Creșterea estimată de aproape 50% este determinată de trei forțe economice puternice: inflația, creșterea valorilor activelor și creșterea concentrării bogăției. Estimările lui Cerulli au folosit Survey of Consumer Finances al Rezervei Federale, cele mai cuprinzătoare date federale despre finanțele și bogăția gospodăriilor din SUA. Apoi, este nevoie de rate tipice de economisire, cheltuieli de pensionare, acțiuni, obligațiuni și previziuni imobiliare și aplică așteptări privind speranța de viață, impozite și modele de donații și transfer de avere pentru a produce previziuni. Horton a spus că cele 84 de trilioane de dolari vor ajunge astăzi la 100 de trilioane de dolari, ajustate pentru inflație. De asemenea, prețurile activelor au crescut semnificativ de la ultima evaluare a lui Cerulli, cu acțiunile în creștere cu 27% și cu valorile proprietăților în creștere cu 39%. Deoarece activele din Statele Unite sunt puternic concentrate în vârf, majoritatea câștigurilor de la pandemie au revenit celor bogați. Ponderea bogăției deținute de oameni în valoare de 10 milioane de dolari sau mai mult a crescut de la 40% în 2020 la 44% în 2023, se arată în raport. % crește până în 2023. Deși Marele Transfer de Avere a durat 25 de ani, acesta va aduce schimbări structurale în economia bogăției. Pe termen scurt, firmele de administrare a averii, birourile de familie, trusturile și avocații imobiliari și alți consilieri ai persoanelor bogate se vor concentra asupra planificării și stabilirii celei mai eficiente și eficiente modalități de transmitere a averii. Educarea viitoarei generații este, de asemenea, crucială. „Primul pas este să ne pregătim pentru clienții existenți”, a spus Horton. Pe termen lung, industria de gestionare a averii, mărcile de lux și organizațiile non-profit vor trebui să se adapteze la o bază complet diferită de clienți – de la creatori de avere mai în vârstă până la mai multe femei și clienți de generația următoare. „Al doilea pas este de a depăși clientul principal și de a se extinde către soți, persoane semnificative, copii și parteneri de afaceri, construind o practică de consultanță care se poate implica în mod continuu cu acești părți interesate”, a spus Horton, „și, în cele din urmă, să devină clienți activi.” Pentru a se adapta la noua bază de clienți, firmele care deservesc clienți bogați vor trebui să recruteze mai multe femei și consilieri mai tineri pentru a reflecta mai bine și a se conecta cu noii clienți, a spus Horton. „Acest lucru reflectă practica de a consulta clienții”, a spus Horton.

În interiorul casei creative |

Se preconizează că peste 100 de trilioane de dolari în averea familiei vor fi transmise ca parte a celui mai mare program de transfer de avere din istoria SUA, potrivit unui nou raport.