Logo D3 |. Moment |
stoc Creștere în 2024.
Felicitări! După o victorie, ar putea fi timpul să-ți modifici portofoliul – pentru că acele profituri interesante ar putea duce la scăderea sub control a alocației tale de investiții.
acest Indicele S&P 500Un indice bursier al celor mai mari companii publice din SUA după valoarea de piață a crescut cu 23% în 2024.
Investitorii pe termen lung au, de obicei, o alocare țintă a acțiunilor către obligațiuni – de exemplu, 60% acțiuni și 40% obligațiuni. Dar randamentele ridicate ale acțiunilor în comparație cu randamentele scăzute ale obligațiunilor pot însemna că portofoliul dvs. nu se potrivește cu această consistență șiRiscurile sunt mai mari decât crezi. (Obligațiuni SUA 1% la retururimăsurată de indicele Bloomberg U.S. Aggregate Bond Index.
Consilierii financiari spun că acum este un moment bun pentru investitori să-și reechilibreze portofoliile.
Ted Jenkin, un planificator financiar certificat din Atlanta și membru al CNBC, a spus că reechilibrarea aliniază portofoliile cu obiectivele pe termen lung ale investitorilor și asigură că acestea nu sunt supraponderate „inadecvat” într-o anumită clasă de active. comitet consultativ financiar.
„Fiecare vehicul ar trebui să aibă o verificare a alinierii la începutul anului și nu este diferit de portofoliul dumneavoastră de investiții”, a spus Jenkin, co-fondatorul oXYGen Financial.
Cum să vă reechilibrați portofoliul de investiții
Acesta este un exemplu simplu despre cum funcționează reechilibrarea portofoliului, conform Lori Schock, Director, Biroul SEC pentru Educație și Advocacy Investitorilor.
Să presupunem că portofoliul tău inițial este de 80/20 de acțiuni în obligațiuni. După un an de volatilitate a pieței, alocarea a fost modificată la 85% acțiuni și 15% obligațiuni. Pentru a readuce raportul la 80/20, a spus Schock, ați putea lua în considerare vânzarea a 5% din acțiunile dvs. și utilizarea încasărilor pentru a cumpăra mai multe obligațiuni.
Mai multe de la Personal Finance:
5 consilieri oferă sfaturi financiare esențiale pentru 2025
De ce numerarul beneficiază de dobânzi mai mari
Doar 21% dintre lucrători fac contribuții Roth 401(k).
„Stabiliți obiective pentru fiecare investiție – câți mai mulți bani trebuie să adăugați pentru a îndeplini cerințele și cât de mare ar trebui să fie fiecare investiție în raport cu restul portofoliului dvs.”, spune Callie Cox, strateg șef de piață la Ritholtz Wealth Management.
„Dacă alocarea dumneavoastră este prea mare sau prea mică, luați în considerare cumpărarea sau vânzarea pentru a vă aduce banii înapoi în echilibru”, spune ea. „Administratorii de portofoliu Wall Street fac acest lucru în mod regulat. Este un comportament prudent de investiție”.
„Va exista un decalaj uriaș de bogăție pe piață” în 2024
Reechilibrarea nu se referă doar la acțiuni versus obligațiuni. Investitorii pot deține și alte active financiare, cum ar fi numerar.
Un portofoliu diversificat include, de obicei, o secțiune transversală de clase de active.
Grupurile de acțiuni ale unui investitor pot include acțiuni cu capitalizare mare, cu capitalizare medie și cu capitalizare mică;
Consilierii spun că investitorii trebuie să ia în considerare dacă ponderile țintă pentru anumite categorii sunt, de asemenea, nealiniate.
„Anul trecut a existat un decalaj uriaș în bogăția pieței”, a spus Cox. „Acțiunile tehnologice au lăsat în dificultate majoritatea celorlalte industrii, iar SUA au fugit de pe piețele globale.”
Așa-numitul „Minunat 7„Big Tech Stocks—Apple, Amazon, Alphabet, Meta, Microsoft, Nvidia și Tesla— A reprezentat mai mult de jumătate Proporția din câștigul total al S&P 500 în 2024.
Acțiunile din afara SUA „continuă să aibă performanțe slabe”, revenind cu aproximativ 5% anul trecut. conform Experți de la Centrul de cercetare de consultanță în investiții al Vanguard Group.
„În acest moment, cred că este înțelept să vă revizuiți investițiile în tehnologie și să luați în considerare obținerea unor profituri”, a spus Cox. „Tehnologia ne guvernează viețile, dar nu întotdeauna ne guvernează portofoliile de investiții.”
Nu uita de taxe
Jenkin a spus că investitorii din planurile 401(k) pot folosi instrumente automate de reechilibrare, care pot simplifica lucrurile dacă investitorul înțelege toleranța la risc și intervalul de timp al investiției.
În plus, investitorii pot deține fonduri mutuale sau fonduri tranzacționate la bursă care sunt reechilibrate în mod regulat de către administratorii de fonduri profesioniști, cum ar fi în cadrul unui fond cu o dată țintă.
La reechilibrare, este, de asemenea, important să se ia în considerare implicațiile fiscale, spun consilierii.
Jenkin a spus că investitorii cu conturi impozabile ar putea suporta impozite „inutile” pe câștigurile de capital pe termen scurt sau lung dacă vând titluri pentru reechilibrare. Cu toate acestea, el a spus că investitorii de pensionare cu planuri 401(k) și IRA, în general, nu trebuie să ia în considerare astfel de consecințe fiscale.
About The Author
